Банкеръ Weekly

Финансов дневник

Ю БИ ЕС ВОДИ БИТКА ЗА ЕВРОПА

Въпреки цялата си мощ най-голямата европейска банка - швейцарската Ю Би Ес (UBS), изостава в най-доходния сектор на пазара на финансови услуги на Стария континент - уреждане на корпоративни сливания и поглъщания. През миналата година - най-горещата от 2000-а насам за сделките в тази сфера, швейцарският банков гигант допусна да бъде изпреварен от най-близките си конкуренти от Ню Йорк Голдмън Сакс груп (Goldman Sachs Group) и Моргън Стенли (Morgan Stanley). Комисионите от консултации по сливания и поглъщания на европейски компании са били малко над една трета от приходите на Ю Би Ес от тази дейност по целия свят - доста под отчетените през 2000 г. 68%, сочат данни на финансовата агенция Блумбърг. Ю Би Ес е консултирала корпоративни сливания и поглъщания за общо 91 млрд. щ. долара през 2004 г. - с 27% повече от 2003-а. В САЩ обаче швейцарският банков първенец се е представил доста по-добре през миналата година - работил е по щатски обединителни сделки за 117 млрд. щ. долара - с 50% повече, отколкото през 2003 година. Миналата година в Европа са оформени операции по корпоративни сливания и поглъщания за около 865 млрд. щ. долара - с 69% повече от 2003 година. Ю Би Ес успя да се добере до 10.6% от тях - най-слабото й постижение от 1998 г., когато бе създадена в резултат на сливането на тогавашните Юнион банк ъф Суитцерланд и Суис банк корп. Тя изостава дори от такива дребни съперници като холандската Ай Би ЕН АМРО (ABN AMRO Holdings) с два пъти по-малко активи. Ю Би Ес ще спечели около 206 млн. щ. долара комисиони от европейските сливания, които уреди през последните две години и които все още не са приключили - по-малко от 50% от постъпленията от аналогични сделки в САЩ за същия период, показват данните на Блумбърг. За разлика от Ю Би Ес, Голдмън Сакс е заработила 285 млн. щ. долара за участието си във вече обявените европейски обединения. Главният изпълнителен директор на швейцарския банков гигант Петер Вуфли заяви на 8 февруари на конференция с анализатори и репортери, че е решен да отвоюва обратно клиентите си от Европа. Четиридесет и седем годишният ръководител има от какво да се притеснява - Ю Би Ес бе пренебрегната при девет от десетте най-големи поглъщания на Стария континент през 2004 г., включително и при вливането на английския ипотечен кредитор Аби нешънъл (Abbey National) в испанската Сантандер сентрал Испано (Santander Central Hispano). Въпреки огромната си маса активи в размер на 1.5 трлн. щ. долара и 16-годишните си близки отношения като корпоративен брокер на Аби нешънъл, ръководството й предпочете да бъде съветвано от Моргън Стенли, когато испанците предложиха 15.2 млрд. щ. долара, за да я купят. И това стана само заради 44-годишния Саймън Роуби - съпредседател на поделението за световни сливания на щатската банка - една изключително грижовна личност, по оценка на бившия главен изпълнителен директор на Аби нешънъл Лукман Арнолд (който впрочем е и бивш главен финансист на Ю Би Ес). Швейцарският банков първенец пропусна и шанса да консултира друг свой едър клиент - Роял бенк ъф Скотлънд (Royal Bank of Scotland), който въпреки десетгодишното си сътрудничество с Ю Би Ес избра да бъде съветван от щатските инвестиционни банки Мерил Линч (Merrill Lynch) и Голдмън Сакс, когато през септември 2004 г. купи за 10.3 млрд. щ. долара базираната в Кливлънд щатска финансова институция Чартър уан файненшъл (Charter One Financial Corp.).Ю Би Ес, която е най-големият в света мениджър на парите на милионерите, е получила 945 млн. щ. долара за консултантски услуги от общите си приходи в размер на 34 млрд. щ. долара през миналата година, според отчети на банката. И макар че тази сума е едва 3% от годишните й постъпления, тази дейност помага на банкерите да укрепят връзките си с водещи фирмени ръководители, които могат да привлекат допълнителен бизнес, като например гарантиране на емисии акции и облигации и други транзакции. Отговорността да превърне Ю Би Ес в най-големия в света печалбар от комисиони е отредена на 48-годишния Джон Костас - шеф на поделението за инвестиционни банкови услуги и заместник на Вуфли. След като завоюва по-голям пазарен дял в сферата на сделките по сливания и поглъщания в САЩ с цената на 600 млн. щ. долара за привличането на над 50 висшестоящи банкери през последните три години, Костас прилага подобна формула и в Европа. През март 2004 г. той назначи 46-годишния Кен Мьолис (който му помогна да привлече нови клиенти отвъд Атлантика) за съуправител на поделението за инвестиционни банкови услуги на Ю Би Ес редом с 49-годишния Робърт Гилеспи в Лондон. Месец по-късно швейцарската банка премести в Лондон и двама изпълнителни директори - Джефри Макдермът и Джеймс Нейса, да помагат за спечелването на нови клиенти от Стария континент.

Facebook logo
Бъдете с нас и във