Банкеръ Weekly

Финансов дневник

ЕДРИТЕ АКУЛИ ПРИТИСКАТ ФАМИЛНИТЕ БАНКОВИ СЪДРУЖИЯ В ШВЕЙЦАРИЯ

Под натиска на ожесточаващата се конкуренция и намаляващите печалби частните банки в Швейцария, които управляват почти 3 трлн. щ. долара на богати клиенти, са принудени да се обединяват или да продават фамилния си бизнес. Миналата година те регистрираха много по-рязък спад на брутните си доходи в сравнение с едрите местни играчи. По оценка на Иван Пикте - партньор в най-голямата женевска частна банка Пикте и сие (Pictet Cie), печалбата на фамилните банкови съдружия преди облагането с данъци е намаляла между 25 и 50% през 2001 година. За сравнение, брутните доходи на поделенията за частните банкови услуги на най-големите финансовокредитни институции в Швейцария - Ю Би Ес (UBS) и Креди Суис (Credit Suisse), през същия период са се понижили съответно с 16 и с 12 процента.Промените в сектора на швейцарски банки (създадени преди повече от два века от потомците на калвинистите, които търсели сигурност срещу религиозните гонения) напомнят реформите, осъществени през 80-те години на ХХ век от английските компании за ценни книжа. Десет години след англичаните и инвестиционните банки в САЩ предприеха мащабни консолидации и промени, различни други мерки, след като собствениците им се убедиха, че им трябват по-добре натъпкани портфейли, за да се задържат в бизнеса.Пазарът на частни банкови услуги започва все повече да прилича на инвестиционното банкиране, където само мегаиграчите и луксозните бутици могат да разчитат на добри доходи - коментира Ян Еварт, шеф на маркетинговия отдел на частната банка на международната банкова групировка Ейч Ес Би Си холдингс. Последното обединение в сектора на частните швейцарски банки бе обявено в началото на юни. То е между най-старото местно частно банково съдружие - Дариер Хенч и сие (Darier Hentsch Cie), и съперника му от 204 години насам - Ломбар Одиер и сие (Lombard Odier Cie). Целта е да се привлекат повече клиенти и да се намалят разходите в разгара на битката с конкурентите,които имат по-добра пазарна капитализация. И двете банки имат древна история: Ломбар участва в основаването на Националната банка на Швейцария, а Дариер Хенч е един от банкерите на Наполеон. От сливането им ще се роди структура с управлявани активи в размер на 89 млрд. щ. долара (около 140 млрд. шв. франка). За сравнение, частното банково поделение на Ю Би Ес управлява 697 млрд. шв. франка (около 445 млрд. щ. долара), а на Креди Суис - 558 млрд. шв. франка (около 357 млрд. щ. долара). Те имат предимство пред частните банки, защото инвеститорите вече предпочитат по-големия обем услуги пред 200-годишната история. Освен това в несигурни времена едрите играчи са по-стабилни и по-добре познати в света. Ломбар Одиер и Дариер Хенч са частни съдружия с неограничена отговорност на партньорите и акциите им не са регистрирани на борсата. Те се грижат за сметките на поколения клиенти, включително и руснаци от царската епоха, оцелели след гоненията на Сталин. Проблемите на частните банки в Швейцария започнаха след мощното навлизане на чуждестранни финансовокредитни институции на местния пазар. Ейч Ес Би Си холдингс например премести поделението си за частни банкови услуги в Женева преди година и половина. Немската Дойче банк (Deutsche Bank), английската Барклейз (Barclays) и други международни банкови групировки също откриха офиси в Женева или разшириха съществуващата си дейност в Швейцария, за да заграбят по-голям дял от депозираните в страната пари. Така броят на частните банки намаля от 70 през 1934 г., когато бе въведен законът за банковата тайна, до 13 сега. Допълнителен натиск оказаха атаките на терористите срещу САЩ от 11 септември 2001 г., след като се засилиха критиките срещу узаконената тайна на влоговете. Неблагоприятно влияние оказа и данъчната амнистия, която получиха италианците, изнесли парите си зад граница. Срокът за връщане на парите в Италия без санкции изтече на 15 май. Според швейцарския вестник Агефи (L'Agefi), между 7 и 13% от италианските депозити в Дариер Хенч са се върнали в родината си. Креди Суис пък съобщи, че очаква клиентите й от Италия да прехвърлят в други банки между 2 и 3 млрд. шв. франка. Подобни мерки обмислят и Германия и Испания.Големите промени в сектора на световните частни банкови услуги притиснаха фамилните швейцарски банкови съдружия да преминат към реални действия. През март тази година базираната в Базел Банк Саразен и сие (Bank Sarasin Cie) - най-малката публична частна банка на Швейцария, бе принудена да продаде 28% от капитала си на холандската спестовна банка Рабобанк (Rabobank). Месец по-рано - през февруари, третата по големина частна банка в Женева - Юнион банкер приве (Union Bancaire Privee), купи Дискаунт бенк енд тръст (Discount Bank Тrust), за да увеличи управляваните си активи от 60 на 80 млрд. шв. франка. По оценки на анализатори от бранша, базираната в Цюрих Фонтобел (Vontobel) - една от трите швейцарски частни банки, чиито акции се търгуват на борсата, ще е следващият кандидат за поглъщане. Миналата година активите, които тя управлява, намаляха с 20% - до 61.6 млрд. шв. франка. Фонтобел загуби 100 млн. щ. долара през 2001 г. от пропадналия проект за създаване на електронна банка и смята да съкращава служители, ако бизнесът й не потръгне през тази година. Засега банковото ръководство твърдо е решило да отстоява независимостта на институцията. Специалистите обаче са скептично настроени към всеки играч, който управлява активи под 100 млрд. шв. франка. Те дори смятат, че и Пикте и сие, с управляваните от нея 178 млрд. шв. франка, може да се превърне в плячка на едрите риби.

Facebook logo
Бъдете с нас и във